Products & RisksCâu 31 / 125

An investor buys 1 XYZ put with a 40 strike for a premium of 2. What is the maximum gain on this long put?

a.Unlimited
b.$200
c.$3,800
d.$4,000

Giải thích

A long put profits as the stock falls, but the stock can fall no lower than zero. Maximum gain equals the strike minus the premium, times 100: (40 - 2) x 100 = $3,800, achieved if the stock goes to zero and the holder buys at market and exercises the put to sell at 40.

Luyện miễn phí toàn bộ 125 câu hỏi — không cần đăng ký.

Câu hỏi liên quan cùng chủ đề

Cập nhật gần nhất: · quy trình kiểm tra

Đội Ngũ Biên Tập PrepPass · Đối chiếu với FINRA Series 7 General Securities Representative Exam · Quy trình kiểm tra
Báo lỗi